12月2日晚，美國相關部門修訂了新的《出口管理條例》（EAR），將136箇中國相關實體新增到“實體清單”，進一步限制中國在半導體領域自主生產先進技術的能力。
據瞭解，這些實體多與半導體制造裝置相關，涉及、拓荊科技、凱世通、盛美半導體、中科飛測、華海清科、芯源微等公司，涵蓋了塗膠顯影、刻蝕、薄膜沉積、清洗、去膠、離子注入、CMP、封裝測試等半導體裝置的大部分領域。
我們都知道，我國半導體行業發展最大的挑戰就是來自於外圍的限制，但是這其中也蘊含著巨大的機會。國產替代方面，尤其是半導體裝置，目前的國產化率還不到30%。短期來看外圍的加大限制或許會打壓我國半導體裝置的發展，但是長期來看，在當下環境下，我國半導體行業或將加速自主創新，有望進一步加速全產業鏈國產化程序，板塊也將迎來長期利好。
此外，目前我國正在致力於經濟的快速修復，半導體作為新質生產力的核心環節，其重要性不言而喻。近期政策上優先支援新產業、新業態、新技術領域突破關鍵核心技術的“硬科技”企業上市，已經是明確訊號。相信在外圍的限制下，我國政策方面也將繼續為自主可控領域傾斜。配置價值凸顯。
看好半導體裝置國產替代佈局邏輯的朋友可以關注一下半導體裝置ETF(SH561980)，該ETF自年初探底以來漲幅已經超過70%，復甦趨勢明顯。而且在近期反彈行情中，受益於政策和國產替代趨勢也展現出了更高的彈性。
資料顯示，半導體裝置ETF(561980)是市場上首隻跟蹤中證半導體產業指數的基金。該指數主要聚焦40只半導體裝置、材料等上游產業鏈公司，前十大成份股合計佔比約76%，指數集中度相對較高。從近期反彈行情和上一輪半導體週期來看，中證半導指數的彈性也是最高的。值得重點佈局。場外可透過聯接基金（A：020464；C：020465）進行關注。
發文：ETF紅旗手
本文源自：金融界
作者：E播報
