作為大眾投資理財方式之一的股票投資，已經得到廣大投資者的認可，投資股票市場也已經成為一種時尚。投資者都想在股市中掙大錢，但作為一種投資，有賺就必然有賠，而且賠錢的比例往往比較大。也許有的投資者認為，股市裡賺錢無非是低買高賣，然後重複操作，就可以不斷獲利。這話似乎很有道理，也很正確。然而實際情況卻並非如此，很多時候往往買的不是低點卻賣在了低點；該賣的時候沒賣，該買的時候沒買。
造成投資失誤的原因就是投資者不知道如何把握買點和賣點。也就是說，投資者沒有一個明確的概念要在什麼時候買，在什麼時候賣，更沒有一個合理的止損和止盈計劃，這在股市中是非常危險的。我們除了要關注賬面上那些時刻變化的數字，更重要的是要關注隨時到來的風險與機遇，也就是關注買點和賣點的提示訊號，只有這樣，才能在股市中做到遊刃有餘，張弛有度，實現穩定的獲利。
為什麼莊家一直都知道我們手裡有多少籌碼？
散戶掌握著多少籌碼莊家心裡比誰都要清楚，如果一個莊家操盤連這最基本的一點都弄不明白他的莊就白做了，只是說他不可能知道也不需要知道每一個散戶手裡掌握著多少籌碼，他只要有個大資料就已經足夠。
專家操盤首先就得了解十大股東和機構總共掌握了多少流通盤籌碼，市面上還有多少流通籌碼，然後自己建倉拿了多少籌碼，剩下的就是在散戶手上的籌碼了，整個過程就這麼簡單，這是個小學數學加減演算法題。這麼說應該很好理解了吧？
在莊家操盤過程中為什麼有時候會進行試盤？他試盤不是試散戶有多少籌碼而是在試探有多少套牢籌碼和獲利盤籌碼拋壓有多重，透過試盤莊家就可以大概掌握這些基本情況。
例如：一個股票十大股東掌握了55%，其他機構一起持倉5%，市面上流通籌碼也就只有40%，莊家自己建倉持有剩下40%中的40%也就是16%，剩下的24%就全部是散戶持籌了。這個散戶持有的24%中包含了前期的套牢盤和後期的獲利盤，主力震倉也就是為了把獲利盤清洗出局，我們常說的“仙人指路”是向上衝擊試盤的一個動作，這個動作就是為了試探上方套牢拋壓到底有多大？然後透過盤面反應掌握一手資料後期就可以有針對性的調整操盤計劃。
因此，在試盤階段，莊家會在風平浪靜時，出其不意地將該股股價突然大幅拉昇，然後再讓其自然回落，以此來測試盤中籌碼的拋售情況。表現在K線圖表上，就是在風平浪靜中，突然出現一根長長的上影線，這叫向上試盤，目的是測試盤中拋壓大小。如果在拉昇時有大量的拋盤湧出，說明在該價位以下，莊家可以展開打壓清洗浮籌的動作；如果拉昇時拋盤稀少，說明該股在該價位以下籌碼鎖定得比較穩定，此時莊家建倉任務如果還沒有全部完成的話，那麼就必須考慮以更高的成本價格進行拉高，才能完成建倉任務。
莊家在試盤過程中，必須瞭解除自己手中之外的那部分籌碼，是集中於大戶之手，還是分散在小散戶手中。若集中在大戶之手，莊家則繼續與之周旋較勁，竭力破壞其持股計劃，以免將來拉抬時有不測。在試盤價格範圍內，莊家可以根據上檔籌碼拋壓的輕重，下檔買盤的支撐力度，明確其中可能有多少籌碼會吐出，有多少籌碼能夠被自己吸納，以便決定後續建倉的具體方法和措施。
儘管莊家會採用多種掩護方法，儘量不讓散戶察覺到他們的操作手法，但是再狡猾的莊家在操作的過程中，散戶還是能在盤面上找出一定的規律和特徵的，下面介紹兩種試盤時常見的分時走勢特徵。
1、尾盤瞬間拉高
在尾盤瞬間拉高股價是莊家常用的一種試盤手法。如果莊家的資金實力較弱，則更喜歡用這種方式來進行試盤。因為莊家資金有限，如果在一天的交易時間內過早拉抬股價，則可能會需要較多的資金來接納散戶的拋盤，這時，莊家就採用這種突然襲擊的方式瞬間拉高股價。透過這種試盤方法，可以測試出第二天散戶跟風情況和盤中籌碼的鎖定情況，如果第二天開盤後沒有太多的短線獲利盤吐出，則說明盤中的籌碼基本上已經被莊家鎖定了。
尾盤瞬間拉高的方式一般在收盤前半小時（14:30）之後，也有的在收盤前一個小時（14:00）之後，突然出現一手或幾手大買單在瞬間把股價拉至很高的位置，或者直接拉到漲停的位置。
如圖1-1所示是ST新太（600728）的分時走勢圖。在14:30之前，股價一直維持在下跌0.3%～1.5%這個區間做窄幅震盪。在14:35之後，該股票突然被幾筆大單拉起來，從12.58元拉昇到12.97元，用10分鐘左右的時間將股價拉昇3%。
三、尾盤瞬間下砸
與尾盤瞬間拉高相反，為了使持股者產生恐懼，從而測試第二天的恐慌盤有多少，莊家試盤時，在收盤前半小時或幾分鐘，會突然大單丟擲籌碼，將股價瞬間壓低，使當日的日K線形成光腳大陰線、十字星，或者是陰線等較難看的圖形。
如果第二天開盤後，盤中出現的恐慌性拋盤比較多，則說明散戶的持股信心不夠堅定。在這種情況下，莊家不會馬上就進入拉昇階段，而是先採取震盪方式，把那些持股信心不堅定的散戶清洗出去，這樣有利於莊家後期的拉昇。
如果第二天開盤後，盤中沒有出現較大量的恐慌性拋盤，則說明盤中散戶的持股信心堅定，在接下來的操作中，莊家很可能會立即進入拉昇階段。
如圖1-2所示是歌華有線（600037）的分時走勢圖。從圖中可以看出，該股票全天股價走勢平穩，基本上都是在上一交易日收盤價附近執行，到14:20以後，突然有幾筆大賣單湧出，將股價快速向下打壓，到收盤時股價下跌3%左右。
而當莊家試盤完畢後，在拉昇階段時盤面上常會出現以下特徵：
（1）經常在中高價區連拉陽線。進入主升段之後，為了給將來出貨製造出更大的空間，莊家會大幅拉昇股價。日K線表現為連續的陽線，這樣可以使持股者更加看好後市，堅定持股信念，等莊家出貨時仍無疑慮。另外，連拉陽線，股價大幅上漲，容易聚斂人氣，莊家在高位派發籌碼時仍有人接手。
（2）向上進攻時，莊家經常在買一、買二、買三和賣一、賣二、賣三位置上同時掛出大單，成交量大幅放大，把買賣價位不斷上移。個別個股在分時圖上沿45°角上漲。
（3）從分時圖上看，開市後不久或收市前幾分鐘，會出現拉昇現象。若在開市後30分鐘內即拉昇漲停，有利於莊家以較少的資金達到拉昇的目的。由於此時離底部區域不遠，一旦莊家拉昇漲停，會吸引場外短線資金介入，降低莊家拉昇成本。尾市拉昇一般刻意的成分居多，其目的是為了顯示莊家的實力，吸引散戶注意力和跟風盤，或者為了做K線圖和好的技術形態。
（4）經常跳空高開形成上攻缺口，且短線不予回補。股價進入主升段後，由於看好的人越來越多，願意出比前一日收盤價更高的價格買入，這樣就會造成股價向上跳空開盤，且在買盤推動下往上高走，股價走勢圖上留下上攻缺口。這些上攻缺口短期內不予回補，這是因為持股者絕大部分是中長線投資者，此時股價漲勢正旺，他們是不會輕易賣出手中股票。莊家拉昇目標還沒達到，也不會大量派發，即使有出貨，也只是很少部分，用它們來吸引跟風者上鉤。
（5）強調快速、具有爆發性的拉昇。個股在啟動初期，經常出現連續軋空的走勢，同時，隨著行情的展開，成交量連續放大，構成突破初期的另一個盤口現象。莊家快速拉昇容易產生暴利效應，能夠更好地起到誘惑跟風盤的作用。
（6）個股行情一旦啟動，其走勢明顯獨立於大盤或者板塊，而且多發生在大勢較好的時候。此時大盤表現良好，能夠吸引場外資金介入，有一定的人氣支撐。一旦這類個股走勢強於大盤，將會吸引更多的散戶跟風。
（7）莊家會透過媒介放出題材，散佈利好訊息，製造成交量放大的表象，吸引跟風盤買入。
最後，如果投資者真正想在股市裡賺錢，那麼，就還需要注意下述幾點問題：
（1）總是滿倉持股：股票不是金錢，它有可能使你賺錢，更有可能使你輸大錢。因此，它實際是一個投機賺錢的工具，不能和銀行儲蓄等同。銀行儲蓄少投資一天，利息就少一天，而股票買入的時機卻是十分重要，並不是每天都可以買進股票的。有時，某個階段是買進股票的時候——一般是股市低迷後即將啟動漲勢之時；有時，某個階段是隻能賣出股票的時候——一般是股市火爆後即將回調下跌之初。正確的做法是在股票上漲期間以持股為主，在股票下跌期間以持幣為主，老是滿倉持股並不是好的投資方法。
（2）挪用生活資金：炒股以閒錢為主，不要將生活和生產過程中必需的資金挪來投入股市，股市的風險可能會很大，一旦全軍覆沒會給投資者心理帶來極大壓力。
（3）盲目買賣股票：勤儉節約是中國人的美德，炒股時也要運用這種克儉的精神。具體體現在，買入時要考慮再三，選擇恐慌拋售時擇低買入；賣出時也要耐心有加，選擇飆升飛漲時擇高賣出。因為股票的輸贏值要遠遠大於傳統上的節約和浪費值。
投資至少要先保住本金，然後再來追求獲利的態度，是成功投資者的一大特徵。投資者必須本著“不熟不做，不懂不做”的投資理念，專找容易明白的行業來投資。
將保住資本作為第一原則並不是意味著不投資，因為利潤和損失是相關的，永不冒險也決定了投資者永遠不會賺錢。大牌投資者通常重視的是長期效益。他們不會把他們的每一筆投資都看成離散的、個別的事件。他們關注的是投資過程，而保住資本是這個過程的基礎。保住資本已經內化到了他們的投資方法中，是他們做每一件事的依據。
投資者應該投資於“高機率事件”，而不是投資於其他任何東西。如果投資於“高機率事件”，投資者幾乎肯定能贏利，而損失風險微不足道，有時候根本不存在。雖然股市風險是客觀存在的，但卻是能夠避免的。
在投資市場，也許投資者認為自己很聰明，可以和市場抗衡，可以做任何投資，並且獲利很多，但當投資者遭受重創後才會明白，原來自己對投資市場的瞭解是那麼少。要想做一名成功的投資者，必須始終記住這樣一條投資法則：永遠不要賠錢。
